Small Cap Musterdepot 32% im Plus - Einmalige Einstiegschance bei Zeox Corp.

Trotz eines sehr schlechtem Umfeld für Small Cap Aktien konnte das Small Cap Musterdepot im Jahr 2010 beachtliche 32 % zulegen. Bereits in 2009 konnte unser Depot um 94% an Wert gewinnen und befindet sich ganz klar auf „Erfolgskurs“

Depotbestand 17.08.2010

05.000 Western Potash 1.750 Euro
30.000 Zeox zu 2,8 Cent 840 Euro
10.000 Zeox Corp. 280 Euro
10.000 Canadian Zinc 3.200 Euro
10.000 Pacific Nw Capital 770 Euro
10.000 PMI Gold 1.400 Euro
10.000 Apella Resources 1.100 Euro
10.000 Sparton Resources 1.100 Euro
Cash 2.300 Euro
Depotwert: 12.740 Euro

Performance 2010 + 32 %
Performance 2009 + 94%

Die Entwicklung der einzelnen Positionen fiel in den letzten Monaten aber, sehr differenziert aus. Dies Zeigt wie wichtig es ist, ein Small Cap Portfolio zu streuen. Absoluter Überflieger waren Sabina Gold & Silver von der wir uns in zwei Schritten, beim letzten Exit sogar zum Höchstkurs trennten.

Chart Sabina Gold & Silver

Schlechter lief es bei Petaquilla, Starcore Mines und Monument Mining, die wir mit leichten Verlusten glattstellten. Als herbe Enttäuschung verlief unser Engagement in Zeox. In den letzten Wochen haben wir allerdings nochmals nachgekauft und sind optimistisch, mit der Gesamtposition noch in den Gewinn zu kommen. Im Zuge der Übernahme von Potash Corp. haben wir zudem noch eine größere Position in Western Potash gekauft und liegen hier nach wenigen Wochen bereits deutlich im Gewinn.

Aktuell haben wir noch etwas Cash im Bestand und überlegen uns Investments im Bereich Nickel Explorer, Quantum Rare Earth sowie ein nochmaliger Nachkauf bei Zeox.

Zu Zeox:

Chart Zeox:

Turbulente Zeiten gab es bei Zeox zu verzeichnen, nachdem das alte Management sowie Imagin Minerals überraschend den geplanten Merger abgesagt hat und im Anschlusss der führerlosen Tochtergesellschaft von Zeox Forderungen fällig stellten und daraufhin die US Properties pfändete rauschte der Zeox Aktienkurs in den Keller. Offenbar haben sich die Herren aber verkalkuliert, den Zeox gelang es mit David Thom einen erfahrenden CEO zu gewinnen der schon mehrfach in Krisensituationen unternehmen retten konnte. Zudem wurde auch erreicht dass der Börsenhandel an der TSX fortgesetzt wurde.

Im Aufsichtsrat gab es auch Bewegung, mit Robert Findlay ist ein unabhängiger Vertreter in das Board eingezogen, der einer großen Investmentgruppe aus Vancouver nahe steht. Ein weiteres unabhängiges Board Member soll offenbar auf der Hauptversammlung am 30. September gewählt werden. Nach unseren Informationen ein Rechtsanwalt, der auf Aktien und Börsenrecht spezialisiert ist.

Properties von Zeox:

Aktuell besitzt Zeox lediglich die Liegenschaften in Nova Scotia sowie in Mexico, dies ist der Status, der auch schon beim Börsengang vor 5 Jahren bestand. Zudem sind zahlreiche Patente vorhanden. Die Liegenschaften in den USA müssen auf dem Klagewege zurückgeholt werden, allerdings sind die Aussichten hier sehr erfolgversprechend. Zum Zeitpunkt der Geltendmachung der Ansprüche von Imagin in Höhe von 360.000 USD hatte Zeox Ansprüche gegenüber dem alten Management und Imagin in Höhe von 1,2 Mio. USD angezeigt. Zudem melden sich auch die Aktionäre zu Wort, die eine Schadenersatzklage gegen das alte Management anstreben wollen. Insbesondere der Aktivist Fonds Exchange Investor mit einem Volumen von 200 Mio. Euro wird wohl die Aktionärsinteressen notfalls auf dem Klageweg durchsetzen. Der mögliche Schadenersatzanspruch der Aktionäre liegt bei 10 bis 15 Mio USD. Wodurch es uns als nicht unwahrscheinlich erscheint, dass die Properties möglicherweise recht schnell auch ohne größere juristische Maßnahmen an Zeox zurückgegeben werden.

Tritt dieser Fall ein, würde Zeox wesentlichen besser dastehen als noch vor einem Jahr und der Aktienkurs dürfte schnell in Richtung 20 Cent laufen. Wird dann im Anschluss die Produktion wieder aufgenommen, gelten die alten Planzahlen, die einen Umsatz von ca. 24 Mio. USD und ein Gewinn von 5-10 Mio. USD pro Jahr erwarten liessen. Ein Kursanstieg auf über 50 Cent halten wir dann sogar für möglich.

Fazit :

Auf dem jetzigen Niveau ist Zeox ein klarer spekulativer Kauf mit einem Risikopotential von vielleicht 50% aber einem möglichen Gewinnpotential von 2000 %. Gelingt die laufende Finanzierung, wovon wir im Moment ausgehen, sind zumindest kurzfristig 200% Kursgewinn drin.
Die Meldungen von Zeox sollten in den nächsten Tagen genau beobachtet werden.

Zeox Corp,WKN A0MR50 Aktueller Kurs 2,2 ct